SK 海力士的美国存托凭证(ADR)定价为每份 149 美元,计划发行 1.779 亿份。每份 ADR 代表十分之一股 SK 海力士在韩国上市的普通股。
SK 海力士 ADR 于 7 月 10 日以“预发行”方式开始交易,并计划于 7 月 13 日转为常规交易,临时交易代码为 SKHYV,正式交易后将变更为 SKHY。
截至纽约时间 7 月 10 日上午,市场做市商的盘前报价显示,SK 海力士 ADR 的价格约为每份 180 美元,较发行价上涨约 21%。按当前汇率计算,每份 ADR 约合 1224 元人民币。
此次发行使 SK 海力士的募资总额达到约 265 亿美元,折合人民币约 1802.06 亿元。这一融资规模超过了阿里巴巴在 2014 年创下的 250 亿美元赴美 IPO 融资纪录,成为外国企业在美国上市的最高募资纪录。在全球 IPO 融资规模方面,此项发行规模仅次于 SpaceX(约 857 亿美元)和沙特阿美(2019 年),位列第三。
市场分析认为,ADR 出现溢价主要归因于两点:一是将韩国上市普通股转换为 ADR 的套利空间受到一定限制;二是投资者希望通过直接投资方式参与 SK 海力士,该公司在高带宽存储器(HBM)领域处于领先地位。此前,瑞银在研报中曾建议投资者买入 SK 海力士 ADR 并卖出其韩国上市股票,并预测新发行证券可能以溢价方式进行交易。
SK 海力士此次 ADR 发行获得了超过 7 倍的超额认购,吸引了超过 500 家投资机构的参与,其中包括全球长线基金、科技主题专项基金、主权财富基金以及大型跨国资产管理机构。Baillie Gifford、Coatue Management 和 Situational Awareness Partners 等机构合计表达了约 70 亿美元(折合人民币约 476.02 亿元)的认购意向。由于需求旺盛,部分重要投资者的获配份额受到了一定程度的压缩。
SK 海力士首席执行官郭鲁正出席了在纽约时代广场纳斯达克 MarketSite 举行的开市敲钟仪式。SK 集团会长崔泰源和 SK Square 执行副会长崔再源等集团高层也共同出席了此次活动。
郭鲁正在仪式上表示:“今天是 SK 海力士非常值得骄傲的一天,也是具有历史意义的一天。如今,高带宽存储器已处于人工智能革命的核心。”
数据显示,SK 海力士在韩国上市的股票今年已有 50 多个交易日的涨跌幅超过 5%,而去年全年此类交易日约为 37 个,再往前三年的总和约为 44 个。该股周五收盘下跌 0.3%。